每段时间公司上市被否的原因和证监会关注的重点问题都有所不同。研究公司上市被否的原因和证监会关注的重点问题，对于正在申请或者想要申请上市的公司来说具有重要的指导作用。因此，笔者计划根据本人经验和相关资料对公司上市应该注意的最新情况进行一系列的法律分析，希望对公司上市能有所帮助。本次首先对突击入股的情况进行分析。
一、突击入股的情况
自创业板市场开板以来，成就了许多造富神话，也让多少中小投资者欲哭无泪，其中突击入股成为股市关注的热点。业内人士认为，突击入股现象一方面容易损害广大中小投资者的利益，另一方面也容易滋生腐败行为或灰色利益的交换。这触动了市场的神经，也引起了社会的广泛关注。2011年09月02日，中国证监会有关部门负责人就市场上反映的有关创业板一些热点问题进行了回应，其中对于突击入股，证监会称他们已经对突击入股问题进行了重点关注，成为公司上市创业板时证监会审核的重点。这个情况，提醒公司在突击入股方面要研究证监会的相关规定，按相关规定进行规范，这样才不至于公司在证监会审核时因为突击入股问题而不能过会。
二、对申报材料前入股情况的核查。
证监会要求对于最近一年新增股东情况进行单独披露，并且把简单披露改为详细披露。对于发行人最近一年内新增股东的入股原因，入股资金来源、新增股东的详细背景、股份代持的具体情况、持股时间、数量、定价依据，法人股东的主要股东和实际控制人的实际经营情况、入股人与关联方的关系、入股对发行人的影响等诸多事项都要进行单独、详细的披露。而在此前，只需披露新增持股的名称、时间和数量等简单信息。如果是自然人股东，除按招股说明书准则披露持股数量及变化情况、取得股份的时间、价格和定价依据外，还需要补充披露自然人股东近五年的履历情况，如是否是学生股东，对于学生股东还要披露其资金来源和入股的原因等。
三、对申报受理前六个月发生入股情况的审核。
证监会要求需发行人要提供专项说明，具体包括：增资或转让的基本情况，披露其增资原因、定价依据及资金来源、新增股东的背景；是否存在委托、信托持股等利益输送行为的情况；关联关系：新增股东与发行人及其实际控制人、发行人董监高之间、与本次发行相关中介机构及其签字人员的关系、 对发行人的影响；新增股东对发行人财务结构、公司战略、未来发展的影响、对于公司未来发展能发挥什么作用等。并且这些都要符合相关程序的要求，要经过董事会和股东大会的批准。
这就是对股东身份“终极追溯”原则在信息披露方面的体现。这些在近期创业板的IPO申报说明书中都已经有所体现，针对法人股东的实际控制人披露细节明显加大，基本皆被追溯至实际控制人环节。此外，如果有信托委托持股，是不符合上市发行条件的。
四、强化中介机构的核查责任。
为了使发行人将突击入股相关情况能够按规定进行详细披露， 证监会进一步加强了中介机构对“突击入股”行为的核查责任，要求对于上述情况，保荐机构、律师应该进行详细核查、包括实地调查、与相关人员面谈、查询相关文件原件等方式及这些方式结合起来，并就该事项发表专项意见。创业板发审部也可能视情况请派出机构调查。在核查过程中，如果接到实名举报，发现突击入股伴随有腐败行为，监管层将移交纪检部门，此类项目的过会几率几乎为零。
五、延长“突击入股”股份锁定期。
在加强审核和信息披露要求的同时，监管层对于突击入股的禁售期也做出了适当延长。对IPO申请材料受理前六个月从控股股东、实际控制人转出的，比照控股股东、实际控制人，上市之日起锁定三年；申请受理前六个月从非控股股东、实际控制人转出的，上市之日起锁定一年，如果公司没有或难以认定控股股东、实际控制人，则所有股东按持股比例从高到低，直到总占比达51％，自上市之日起均锁定三年。同时，公司董事、监事、高级管理人员间接持股的参照直接持股处理。
就新增股份而言，中小板、主板从IPO招股书刊登之日起开始倒推，12个月内入股的，锁定三年；创业板从材料受理之日起倒推，6个月内入股的，锁定三年。
六、结语
证监会对于突击入股的相关规范，使公司上市突击入股的情况将会大量减少，此外，公司如果希望能够顺利上市就必须按这些规范进行操作，当然规定是书面的，怎样才能符合规定就需要在具体实施层面进行操作了。
江苏省高级人民法院关于印发《关于执行案件实施工作期限管理及进程告知的规定》的通知
江苏省高级人民法院
江苏省高级人民法院关于印发《关于执行案件实施工作期限管理及进程告知的规定》的通知
各市中级人民法院、各基层人民法院：
为了进一步推进司法公开，规范执行行为，提高执行效率，增强执行公开性和公信力，切实保护当事人合法权益，2012年2月29日，江苏省高级人民法院审判委员会2012年第6次全体会议讨论通过了《关于执行案件实施工作期限管理及进程告知的规定》，现予印发。请认真组织学习，切实贯彻执行。如在执行中发现问题，请及时报告我院。
二〇一二年三月八日
江苏省高级人民法院
关于执行案件实施工作期限管理及进程告知的规定
（2012年2月29日江苏省高级人民法院审判委员会2012年第6次全体会议讨论通过）
为了进一步推进司法公开，规范执行行为，提高执行效率，增强执行公开性和公信力，切实保护当事人合法权益，根据《中华人民共和国民事诉讼法》及相关司法解释等规定，结合全省法院执行工作的实际，制定本规定。
为了进一步推进司法公开，规范执行行为，提高执行效率，增强执行公开性和公信力，切实保护当事人合法权益，根据《中华人民共和国民事诉讼法》及相关司法解释等规定，结合全省法院执行工作的实际，制定本规定。
一、一般规定
第一条 执行案件的立案受理、财产调查、控制、处分，以及执行款物交接等重要环节，应当明确办理期限，实行节点控制。
第二条 执行案件实施工作重要环节的进程及结果，人民法院应当及时主动告知当事人。对于当事人询问执行实施工作进程的，人民法院应当及时告知。
第三条 人民法院应当对实施工作期限和进程告知情况实行流程管理，加强监督。
二、执行实施的启动
第四条 执行员应当自收到执行案件之日起3日内向被执行人发出执行通知书，一并送达报告财产令、被执行人财产申报表。需要立即采取强制执行措施的，可以同时或者自采取强制执行措施之日起3日内发出执行通知书。
第五条 执行员应当自收到案件之日起3日内向申请执行人发出提供被执行人财产状况通知书。
第六条 执行员应当在执行通知书和提供被执行人财产状况通知书中告知执行员姓名和联系电话。
第七条 被执行人未在执行通知指定的期限内履行义务，执行员应自期限届满之日起3日内，经合议或集体讨论，及时制定执行、调查方案。
三、财产调查与控制
第八条 被执行人未在执行通知指定的期限内履行义务，执行员应自期限届满之日起7日内，启动财产调查程序。
第九条 申请执行人申请执行时提供了明确、具体的被执行人财产状况或财产线索的，执行员应自收到案件之日起5日内进行查证、采取相应的执行措施，并将查证处理结果告知申请执行人；情况紧急的，应当在收到案件后立即予以查证并采取强制执行措施。
执行过程中，申请执行人提供被执行人财产线索的，执行员应在3日内进行查证，并及时采取相应的执行措施，将处理结果及时告知申请执行人；情况紧急的，应当在接到财产线索后立即予以查证并采取强制执行措施。
第十条 执行员应当自收到被执行人的财产申报表之日起5日内，对被执行人申报的财产进行核实并采取相应的执行措施。需要立即采取强制执行措施的，应立即采取强制执行措施。
第十一条 申请执行人向人民法院申请发布悬赏被执行人财产公告的，人民法院应当自收到书面申请之日起5日内进行审查。符合条件的，应当自收到书面申请之日起10日内发布。
第十二条 申请执行人申请财产调查令的，人民法院应当自收到申请之日起5日内进行审查。符合条件的，签发调查令，由其委托律师持令对被执行人可供执行的财产进行调查。
第十三条 申请执行人申请对被执行人财产状况进行强制审计的，人民法院应当自收到书面申请之日起5日内进行审查。决定进行强制审计的，应当自财务账册检齐之日起3日内移送司法鉴定机构委托审计。经审计发现被执行人财产线索的，应当在5日内采取执行措施。
第十四条 人民法院调查被执行人财产，应根据执行案件需要完成以下工作：
（一）向金融机构查询被执行人开设账户及资金情况；
（二）向工商、税务等行政机关查询被执行人企业登记、开办单位、注册资金以及纳税、经营情况；
（三）向房产管理部门、国土管理部门查询被执行人所有的房屋所有权、土地使用权状况；
（四）向交通运输及车辆、船舶管理部门查询被执行人所有的车辆、船舶等交通工具情况；
（五）向保险机构查询被执行人投保情况；
（六）向证券、期货交易机构查询被执行人证券、期货持有及交易情况；
（七）向被执行人的工作单位或者社会保险机构查询被执行人的收入或者离休金、退休金情况；
（八）向住房公积金管理部门查询被执行人住房公积金缴纳及余额情况；
（九）向被执行人住所地的街道居民委员会（社区）或者农村村民委员会或可能掌握被执行人财产线索的其他单位和个人了解被执行人的财产、经营情况。
第十五条 执行员一般应自依职权启动调查程序之日起30日内完成对被执行财产状况的调查，并采取相应的执行措施。
执行员在完成财产调查后，应在3日内将查证的财产状况及处理措施告知申请执行人。
经过调查没有发现被执行人财产的，执行员应当在完成调查后3日内将调查的过程和结果告知申请执行人，并制作谈话笔录存档。申请执行人有异议，并提供财产线索的，应当在3日内继续进行调查；申请执行人虽有异议，但不能提供财产线索的，应当在10日内组织公开听证。
第十六条 对需要拍卖的被执行人的财产，执行员应当在完成财产调查时，完成对财产的权属状况、占有使用情况等必要调查，制作财产现状的调查笔录或者收集其他有关资料。
四、财产变价与款物交接
第十七条 被执行人财产被查封、扣押、冻结后，执行员应当责令被执行人在指定期限内履行法律文书确定的义务。被执行人逾期不履行的，执行员应当在期限届满后3日内经合议庭合议并经审批，作出拍卖、变卖被执行人财产的裁定。
对于需要评估的财产，执行员应自在裁定送达之日起3日内办理委托评估手续，交由司法鉴定部门委托评估。
第十八条 执行员收到评估机构作出的评估报告后，应当在5日内将评估报告送达当事人及利害关系人。当事人或者利害关系人自评估报告送达之日起10日内未提出异议的，执行行员应自该期间届满之日起3日内办理委托拍卖手续，交由司法鉴定部门委托拍卖。
第十九条 执行员应当在拍卖5日前以书面方式，通知当事人和已知的担保物权人、优先购买权人或者其他优先权人于拍卖日到场。
第二十条 委托拍卖后，遇有依法应当暂缓执行或者中止执行的情形的，经合议庭合议并经审批，应当决定暂缓执行或者裁定中止执行，并及时通知司法鉴定部门。司法鉴定部门应及时通知拍卖机构和当事人。拍卖机构收到通知后，应当立即停止拍卖，并通知竞买人。
暂缓执行期限届满或者中止执行情形消失后，执行员应当在5日内通知司法鉴定部门恢复拍卖。
第二十一条 拍卖时无人竞买或者竞买人的最高应价低于保留价，到场的申请执行人或者其他执行债权人申请或者同意以该次拍卖所定的保留价接受拍卖财产的，应当自其应补足的差价全额交付之日起10内作出抵债裁定并送达。
第二十二条 拍卖成交的，执行员应当自拍卖价款全额交付到人民法院或者汇入人民法院指定的账户之日起10日内作出拍卖成交的裁定并送达。
第二十三条 执行员应当自执行款进入执行款专户之日起5日内，通知申请执行人到人民法院办理交接手续。
五、执行异议与暂缓执行
第二十四条 当事人、利害关系人认为执行行为违反法律规定提出异议的，执行异议审查和复议期间，不停止执行。被执行人、利害关系人提供充分、有效的担保请求停止相应处分措施的，执行员在对担保财产进行查证后，应经合议庭合议并经审批，在3日内作出停止处分的决定；申请执行人提供充分、有效的担保请求继续执行的，执行员在对担保财产进行查证属实后，经合议庭合议，应当继续执行。
第二十五条 当事人或者利害关系人对评估报告有异议的，可以在收到评估报告之日起10日内以书面形式向人民法院提出，执行员应在收到异议书之日起3日内移送裁决部门进行审查。
第二十六条 对评估报告的异议，裁决部门作出驳回异议的裁定后，当事人或者利害关系人不提出复议或者复议被驳回的，执行员应当自收到裁定书之日起3日内办理委托拍卖手续，交由司法鉴定部门委托拍卖。
第二十七条 当事人或者利害关系人对拍卖有异议的，可以自拍卖之日起10日内以书面形式向人民法院提出，执行员应当自收到异议书之日起3日内移送裁决部门进行审查。
第二十八条 当事人或者利害关系人提出暂缓执行申请的，执行员应当自收到申请之日起10日内，提交合议庭合议并经审批，作出是否暂缓执行的决定，并于5日内将决定书送达当事人或者利害关系人。
六、监督管理
第二十九条 有特殊情况需要延长本规定期限的，应当经过局长批准。需要延长法定执行期限的，应当经过院长或者分管院领导批准。办理期限延长的，应当以书面方式通知当事人。
第三十条 执行员对时间节点内进行的工作应在执行日志中进行完整记录备查。
对于重要环节的进程告知，应当采取书面方式。口头告知的，应当制作相应笔录。
第三十一条 对于信访投诉反映违反本规定行为的，应当专门登记，并将检查后的情况及时答复信访投诉人。
第三十二条 省法院和各中级法院应加强对下级法院期限管理与告知规定落实情况的监督检查，对于违反规定的，责令予以改正。
第三十三条 因执行人员的主观原因未能依照期限管理规定实施相应的执行行为，造成申请执行人不可挽回的重大损失的，依照《人民法院执行纪律处分办法（试行）》的规定处理。
第三十四条 本规定自下发之日起执行。
附件一：执行通知书
附件二：提供被执行人财产状况通知书
附件三：执行进程告知书
主题词：执行工作 期限管理 进程告知 通知
抄送：最高人民法院办公厅、执行局。
江苏省高级人民法院办公室 2012年3月8日印发
附件一
人 民 法 院
执行通知书
（ ） 执字 号
：
你（单位）与 一案， 法院于 年 月 日作出的（ ） 字第 号 判决已发生法律效力。申请执行人 于 年 月 日向本院申请强制执行，本院于 年 月 日依法立案执行。依照《中华人民共和国民事诉讼法》第二百一十六条第一款、第二百一十九条、《最高人民法院关于人民法院执行工作若干问题的规定（试行）》第24条的规定，责令你（单位）自本通知书送达之日起 日内履行下列义务：
一、向 支付 款 元。
二、向 支付迟延履行期间加倍债务利息（或者迟延履行金） 元。
三、负担案件受理费 元，其他诉讼费用 元；申请执行费 元。
开户银行： 户名： 账号：
特此通知。
年 月 日
（院印）
本院地址： 邮 编：
执行员姓名： 联系电话：
附件二
人 民 法 院
提供被执行人财产状况通知书
（ ） 执字 号
：
你（单位）申请执行的 一案，依照《中华人民共和国民事诉讼》第六十四条、《最高人民法院关于人民法院执行工作若干问题的规定（试行）》第28条第1款的规定，通知你向本院执行局提供被执行人的财产状况。
如不能提供有关被执行人的财产状况的证据或线索，本院又未能查到可供执行的财产，将依照《中华人民共和国民事诉讼法》第二百三十二条第一款第（五）项的规定中止执行。
特此通知。
年 月 日
（院印）
本院地址： 邮 编：
执行员姓名： 联系电话：
附件三
人 民 法 院
执行进程告知书
（ ） 执字 号
（申请执行人）：
你（单位）与 一案，本院于 年 月 日依法立案执行。根据你（单位）提供的被执行人的财产线索，经本院查证（或者根据被执行人申报的财产，经本院查证，或者经本院依法进行财产调查），现将查实的结果及本院采取的强制执行措施告知如下：
1：被执行人有财产（种类、数量），法院已采取了 执行措施。
2、被执行人财产（种类、数量），法院已采取了 执行措施。
3、
4、
特此告知。
年 月 日
（院印）
本院地址： 邮 编：
执行员姓名： 联系电话：
